Job Solution Sweden Holding AB (publ) har idag tillträtt aktierna i ITC Network och Montico samt återkallar förslag till utdelning
Job Solution Sweden Holding AB (publ) (”Job Solution”) offentliggjorde den 20 mars att Job Solution ingått avtal om förvärv av samtliga aktier i IT Consulting Network Nordic AB (”ITC”) samt Montico AB, inkluderat några av dess dotterbolag (”Montico”) (tillsammans ”Transaktionerna”). Job Solution har idag tillträtt aktierna och därmed slutfört Transaktionerna. Job Solution har även emitterat aktier till Montico Invest AB, tidigare majoritetsägare i Montico, i enlighet med en överenskommelse mellan parterna om en återinvestering. Finansiering av Transaktionerna har skett genom emission av ett seniort säkerställt obligationslån med en volym om 165 MSEK och en löptid om tre år (”Obligationerna” eller ”Obligationsemissionen”). Likviden från Obligationsemissionen har också använts för att återbetala befintlig lånefinansiering om 30 MSEK hos Nordea. Mot bakgrund av villkoren för Obligationerna har styrelsen beslutat att återkalla förslaget till utdelning.
Transaktionerna
ITC har en förväntad omsättning och EBITDA för verksamhetsåret 2025 om ca 680 MSEK respektive ca 10 MSEK. Den initiala preliminära köpeskillingen uppgår till 55 MSEK. Montico har en förväntad omsättning och EBITDA för verksamhetsåret 2025 på ca 400 MSEK respektive ca 20 MSEK. Den initiala preliminära köpeskillingen uppgår till cirka 69,8 MSEK, baserat på ett bolagsvärde om 50 MSEK och efter justeringar för nettokassa och rörelsekapital. Därtill kan tilläggsköpeskillingar baserat på EBIT för ITC respektive Montico komma att utgå. För ytterligare information om Transaktionerna och Obligationsemissionen hänvisas till pressmeddelandena den 20 mars 2025 samt 28 mars 2025.
Job Solution och Montico Invest AB, tidigare majoritetsägare i Montico, har som ett led i förvärvet av Montico ingått ett avtal med avseende på att Montico Invest AB ska genomföra en återinvestering av del av köpeskillingen från förvärvet. Mot bakgrund av detta har Job Solutions styrelse idag, med stöd av bemyndigande från årsstämman den 21 maj 2024, beslutat om en nyemission för ett belopp om cirka 10 MSEK till Montico Invest AB. Den överenskomna teckningskursen är baserad på Job Solutions stängningskurs den 27 mars 2025 vilken uppgick till 28,60 kronor, innebärande att 349 650 aktier kommer att emitteras. Efter emissionens genomförande kommer antalet aktier i Job Solution att uppgå till 5 318 400.
Med förvärven av ITC och Montico förväntas Job Solution under 2025 omsätta 1,6 miljarder SEK med en EBITDA om 63 MSEK. Koncernen har tillsammans en stark orderstock framgent där fortsatt tillväxt för 2025 förväntas.
Viktor Rönn, Koncern VD Job Solution, kommenterar:
– Vi är mycket glada till att få välkomna både ITC och Montico samt dess medarbetare in i koncernen. Det har varit en lång process där vi nu äntligen är i mål och får fokusera på framtiden tillsammans. Både ITC som Montico kompletterar och breddar vår befintliga tjänsteportfölj som geografierna vi är etablerade på. Det finns många synergier att realisera och vi ser en stark marknadsutveckling för oss framgent. Tillsammans flyttar vi fram brickorna och blir en mer betydelsefull aktör på marknaden med en omsättning på ca 1,6 miljarder SEK. De tidigare finansiella målen utifrån omsättning är slagna där jag nu gett i uppdrag till Styrelsen att etablera nya finansiella mål. De nya finansiella målen förväntas att presenteras till marknaden inom några veckor.
Lars Malm och Rune Sjögren, grundare av ITC, kommenterar:
– Vi har haft en väldigt bra dialog med Job Solution under en tid. Vi har under flera år letat efter en samarbetspartner som kan komplettera ITC’s tjänsteutbud med bemanning och rekrytering vilket kommer bidra till att utveckla ITC kommande åren, då vi förutspår en fortsatt stark tillväxttakt. Att vi har en samsyn kring kvalitet i processerna ut mot koncernens kunder är något som också har varit essentiellt för att slutföra transaktionen. ITC ska fortsätta vara ett fristående och oberoende bolag inom koncernen. Det kommer skapa trygghet i leveransen och kunna bredda kundbasen i Sverige men även i Norden kommande år.
Börje Johansson, grundare och VD Montico, kommenterar:
– Det känns väldigt bra och jag är övertygad om att detta stärker Montico inför framtiden. För oss har det varit av största vikt att Montico hamnar i en miljö som möjliggör trygg fortsatt utveckling för Bolaget och våra medarbetare. Tillsammans med Job Solution blir vi starkare och säkerhetsställer en fortsatt gynnsam utveckling framåt. Jag kommer att fortsätta som VD ser fram emot att driva verksamheten vidare tillsammans med våra duktiga medarbetare och Job Solution.
Återkallat förslag till utdelning
I samband med godkännande av bokslutskommunikén för räkenskapsåret 1 januari 2024 – 31 december 2024 beslutade styrelsen för Job Solution att föreslå att bolagsstämman fattar beslut om vinstutdelning om 6 MSEK. Styrelsen har nu beslutat att återkalla förslaget om utdelning med anledning av Obligationerna mot bakgrund av villkoren för Obligationerna.
Rådgivare
Advokatfirman Delphi har agerat legal rådgivare i samband med Transaktionerna samt legal rådgivare åt Job Solution för Obligationerna. Nordea Bank Abp agerar sole bookrunner för emissionen av Obligationerna med Advokatfirman Cederquist KB som legal rådgivare. För ITC har advokatfirman Allians varit rådgivare och för Montico har Paulmarken & Holmberg varit rådgivare.